记者|肖芮冬 编辑|赵云
6月16日，市场冲高回落，三大指数涨跌不一，沪指收绿，创业板指此前一度涨超2.5%。截至收盘，沪指跌0.11%，深成指涨0.93%，创业板指涨1.72%。
板块来看，PCB概念爆发，电网设备板块表现活跃，光通信概念反复走强，光纤概念拉升，稀土永磁概念盘中拉升。下跌方面，港口航运概念震荡调整。
全市场超2700只个股上涨，超百股涨停。沪深两市成交额3.06万亿元，较上一个交易日放量335亿元。
昨日推送中我们提到，周一科技股虽然大涨，但“真实强度”有待周二验证。
今天盘中，答案逐步揭晓。
首先，材料端+涨价题材，延续了此前的主动和强势，多个细分概念站上涨幅榜。
其次，大市值科技股表现相对被动。主要体现为联讯仪器、寒武纪、中际旭创等高价股盘中震荡。
第三，低位补涨板块继续分化。
Wind数据显示，上周五（6月12日）涨幅TOP20的热门概念中，有近一半今天收盘下跌；继续上涨的主要是锂电和炒股软件两大方向。
而炒股软件或者说证券板块，我们认为可视为某种大盘“风向标”，进行持续关注。
万得“证券精选指数”近期日K线
与证券板块同样值得重视的，还有今天大盘的“韧性”。
参考万得全A指数，或平均股价，可以看到——
一方面，昨日大涨后，今天开盘的回调就不算多；
另一方面，午后13：09~13：42，主要股指均出现短暂的快速回落，但最终抛盘被“稳稳接住”。
出现这样的积极变化，又可能与大盘的技术形态实质转好有关。
以非科技权重股较多的沪指，和代表整个市场的万得全A指数为例。
周一的大阳线，突破了5月21日以来的持续下跌通道，而今天（周二）盘中，两个指标都继续在通道外运行。
这似乎说明，即便细分科技题材仍领涨市场，非科技股的整体表现也有所增强，即全市场投资者的体感在变好。
结合全市场连续3天成交额超3万亿元的量能情况来看，我们认为，周五低位板块“爆量”数千亿元之后，“技术派”资金正在陆续入场。
中泰证券策略团队认为，（美伊）协议框架落地后，外围冲击边际缓和，油价风险溢价快速回落，有利于缓解市场对通胀和利率上行的担忧，推动A股成长板块情绪修复和估值回补。整体来看，A股交易主线由“地缘避险和能源冲击”转向“风险偏好修复、成长估值回补和资源品再定价”。
东吴证券研报则提出，短期内，美股聚焦沃什美联储议席会议首秀。其表示：
“6月议息会议大概率不降息。而市场真正在等的，是沃什怎么说话。沃什上任以来已明确表态反对前瞻指引。这意味着过去赖以预判联储路径的“罗盘”可能就此失灵。一旦坐实，投资者将面临更高的利率不确定性，科技股等成长资产首当其冲。”
而本周，A股科技股与外围科技股反弹的节奏有一定重合，因此沃什首秀对市场的影响同样值得关注。
最后，来看看今日部分领涨板块的最新催化。
玻璃纤维
近期，电子布价格上涨带动玻璃纤维板块走强。上周，在建材各子行业中，玻璃纤维表现一枝独秀，周涨幅达11.29%。
天风证券（维权）表示，玻璃纤维板块的强势表现，源于下游电子布价格的持续跳涨。2026年6月初，市场上常用规格的电子布已完成年内第五轮提价，均价达到7.4元/米，较2025年第三季度的低点涨幅高达100%。本轮涨价的核心驱动力来自人工智能（AI）算力需求带来的结构性需求抬升。
玻璃基板
消息面上，分析师郭明錤发文称，台积电下一代先进封装CoPoS预计将于2028年下半年量产。据研究，玻璃材料不会替代ABF薄膜，芯片互连功能由芯片侧重布线层（RDL）、玻璃基板内的玻璃通孔/铜互连结构，以及ABF积层共同实现。因此玻璃与ABF薄膜为搭配共存结构，不存在替代关系。
CCL产业链领涨下的PCB概念
银河证券近期发布的电子行业2026年中期策略称，AI服务器和数据中心等推动CCL量价齐升。PCB主要由CCL、铜线路、绝缘层/保护层等构成。CCL在AIPCB中约占据50%—60%的价值量。低介电、低损耗CCL研发量产提速，2025年全球M8及以下产品已实现量产。CCL需求结构持续向新兴领域转移。AI算力领域，AI服务器、数据中心等拉动高层数、低损耗CCL需求。2026年以来CCL龙头继续高频、大幅度涨价，年内已累计涨价4次；生益科技、南亚新材等亦跟随涨价。涨价预计趋势将在2026下半年持续，CCL构成中的铜箔、电子布、树脂等材料受益。
稀土
近两个月海外稀土金属价格持续走高，镝、铽等部分品种价格涨幅超200%；与此同时，《矿产资源法实施条例》于昨日正式施行，稀土、钨、锂、钴、镓、锗等36种关键矿产被正式列入国家级战略性矿产资源目录，进一步强化了对战略性矿产资源的管控预期。
另有机构表示，全面看好AI赋能的锡稀土钨钼。其中，氧化镝（重稀土）或受益MLCC拉动，价格底部回升趋势显著。稀土板块有望演绎估值业绩双升。
锂电
6月16日，国家统计局新闻发言人付凌晖在国新办新闻发布会上表示，1-5月份，锂离子电池制造业投资增长24.9%。
此外亿纬锂能（维权）公告称，预计2026年半年度归属于上市公司股东的净利润为31.30亿元-33.71亿元，同比增长95%-110%。财信证券认为，5月电池产量仍然保持环比增长，出口量受到退税新政影响环比继续下滑，国内新能源汽车尤其是插混乘用车单车带电量大幅提升。
